빌 애크먼
퍼싱 스퀘어 캐피털 · CIK 0001336528
8~11개 대형주에만 집중 투자하는 고집중 행동주의 투자자. 경영 개입과 장기 보유를 지향한다.
상위 10종목을 비중대로 내 포트폴리오에 채웁니다. 계산 전 종목·금액·기간을 바꿀 수 있어요.
| # | 종목 | 비중 |
|---|---|---|
| 1 | BN 브룩필드 | 17.6% |
| 2 | AMZN 아마존 | 17.4% |
| 3 | UBER 우버 | 15.7% |
| 4 | MSFT 마이크로소프트 이번 분기 신규 편입. | 15.3% |
| 5 | QSR 레스토랑 브랜즈 인터내셔널 | 12.2% |
| 6 | META 메타 플랫폼스 | 11.1% |
| 7 | HHH 하워드 휴즈 홀딩스 | 8.7% |
| 8 | GOOG 알파벳(클래스 C) | 0.7% |
| 9 | HTZ 허츠 글로벌 홀딩스 | 0.5% |
숫자로 읽기
집중 투자는 무엇을 걸고 무엇을 얻는가
애크먼은 종목 수를 의도적으로 줄입니다. 아래 집중도 지표를 보면 그 성향이 숫자로 드러납니다 — 상위 세 종목이 전체의 절반 안팎을 차지합니다.
이 구조에서는 한 종목의 움직임이 전체 결과를 좌우합니다. 좋을 때는 지수보다 크게 앞서고, 틀렸을 때는 분산된 포트폴리오처럼 다른 종목이 메워 주지 않습니다. 유효 종목 수(비중을 반영해 환산한 '실질적으로 몇 종목인가')를 보면, 표에 적힌 종목 수보다 훨씬 적은 수에 결과가 달려 있음을 알 수 있습니다.
아래 표에는 각 종목이 과거에 겪은 최대 낙폭도 함께 넣었습니다. 집중 투자를 이야기할 때 수익률만 보면 절반만 본 것입니다. 이 종목들이 어디까지 빠져 본 자산인지를 같이 봐야 그 집중이 무엇을 감수하는 선택인지 보입니다.
행동주의 투자는 경영에 개입해 기업 가치를 바꾸려는 접근이라 보유 기간이 길어지는 경향이 있습니다. 분기 하나의 성과로 판단하기 어려운 유형이라는 점도 함께 감안해야 합니다.
집중도
- 최대 비중 1종목
- 17.6%
- 상위 3종목 합계
- 50.7%
- 표에 실린 합계
- 99.1%
- 유효 종목 수
- 6.8
유효 종목 수 = 비중을 반영해 환산한 "실질적으로 몇 종목인가"(1÷허핀달지수). 종목이 여럿이어도 한쪽에 몰려 있으면 이 값이 작아집니다. 이 사이트가 13F 원본에서 직접 계산했습니다.
업종 쏠림
공시일에 따라 샀다면
이 구성
+3.6%
같은 기간 S&P 500
+4.7%
13F 공시일(2026-05-15) 종가로 표의 종목을 비중대로 담아 2026-08-12까지 보유했다고 가정한 값입니다. 표에 실린 비중(99.1%)만 반영했고, 실제로는 공시 후에 팔았을 수 있습니다. 가격 기준·달러 기준이며 배당은 제외했습니다.
이 종목들은 얼마나 빠져 본 자산인가
| 종목 | 역대 최대 낙폭 | 공시 후 |
|---|---|---|
| HTZ0.5% | -95.8%2026-08-05 | -55.9% |
| AMZN17.4% | -94.7%2001-10-01 | +4.1% |
| META11.1% | -76.4%2022-11-03 | -1.9% |
| HHH8.7% | -75.5%2020-03-24 | +4.2% |
| BN17.6% | -72.7%2009-03-09 | -3.0% |
낙폭이 깊었던 순으로 5종목입니다. 이 수치는 해당 종목의 **전 구간** 최대 낙폭이라 이 투자자가 실제로 겪은 낙폭이 아닙니다 — 그 종목이 어디까지 빠질 수 있는 자산인지를 보여 줍니다. 이 사이트 보유 일별 종가로 직접 계산했습니다.
13F는 분기말 미국 상장 롱 포지션 스냅샷이며 45일 시차가 있습니다. 공매도·옵션·해외 종목은 빠질 수 있고, 이 표는 과거 공시일 뿐 현재 보유나 추천이 아닙니다.