계산 방법론
본 서비스가 수익률을 어떻게 계산하는지 투명하게 공개합니다. E-E-A-T(경험·전문성·권위·신뢰성) 원칙에 따라 모든 계산 방법을 명시합니다.
수익률 계산
누적 수익률
총 투자원금은 모든 매수 금액의 합계입니다. 평가금액은 보유 수량 × 현재(또는 기준일) 가격입니다.
연환산 수익률 (CAGR)
일시 투자(lump-sum)의 경우에 사용합니다. 복리 기준 연간 수익률을 나타냅니다.
XIRR (내부수익률)
정기 투자(periodic)처럼 여러 시점에 현금흐름이 발생하는 경우 XIRR을 사용합니다. 매 투자 시점의 날짜와 금액, 최종 평가금액을 반영합니다. 극단적인 시나리오에서 수렴하지 않을 수 있으며, 이 경우 "계산 불가"로 표시됩니다.
최대 낙폭 (MDD)
투자 기간 중 발생한 고점 대비 가장 큰 하락폭을 나타냅니다. MDD 계산에는 일별 가격 데이터를 사용하여 월 샘플링으로 인한 저점 누락을 방지합니다.
주의: 월 말 종가를 기준으로 계산하면 실제 일중 최저점을 놓쳐 MDD가 과소 표시될 수 있습니다. 본 서비스는 일별 종가를 기준으로 MDD를 계산하여 이 문제를 해결했습니다.
세전 처리 방침
본 서비스의 결과는 세전(pre-tax) 기준으로 계산됩니다. 실제 수령액은 세금 등에 따라 달라질 수 있습니다.
세금이 결과에 포함되지 않는 이유:
- •세율은 개인의 소득 수준, 거주 국가, 계좌 유형(일반·ISA·연금)에 따라 다릅니다
- •해외 ETF와 국내 ETF의 세율 체계가 다릅니다
- •배당소득세, 양도소득세, 금융투자소득세 등 세목이 복잡합니다
- •세법은 자주 변경됩니다
실제 투자 결과와의 차이: 양도소득세(한국 기준 22%, 250만원 공제), 배당소득세(15.4%) 등이 적용되면 실제 세후 수익은 본 서비스 표시값보다 낮아질 수 있습니다.
환율 처리
해외 자산(USD 기준)을 한국 원화(KRW)로 투자할 때 환율 변동이 수익률에 영향을 줍니다.
원화 환산 수익률
매수 시점 환율로 원화를 달러로 환산하여 매수, 매도 시점 환율로 원화로 재환산합니다. 환율 변동이 포함된 실질 수익률을 계산합니다.
달러 기준 수익률
환율 변동을 제외하고 자산 자체의 가격 변동만으로 수익률을 계산합니다. 두 수익률의 차이가 환율 효과입니다.
데이터 출처
가격 데이터
주요 금융 데이터 제공업체의 수정 종가(adjusted close price) 사용. 배당 및 주식 분할 조정 완료.
환율 데이터
한국은행 기준환율 또는 주요 외환 데이터 제공업체 기준.
인플레이션 데이터
한국 소비자물가지수(CPI): 통계청. 미국 CPI: BLS(미국 노동통계국).
데이터 한계
- ⚠가용 데이터 기간은 자산에 따라 다릅니다. 일부 자산은 최근 몇 년치 데이터만 제공됩니다
- ⚠거래일이 아닌 날(주말, 공휴일)은 직전 거래일 가격이 적용됩니다
- ⚠상장 폐지된 자산의 데이터는 포함되지 않습니다 (생존자 편향 주의)
- ⚠원본 가격 데이터는 정책상 외부에 공개하지 않습니다
원본 데이터 비공개 원칙
본 서비스는 원본 가격 데이터(CSV 등)를 직접 다운로드하거나 외부에 노출하지 않습니다. 모든 계산은 서버 사이드에서 수행되며, 결과값(수익률, MDD, XIRR 등)만 사용자에게 제공됩니다. 이는 데이터 공급업체의 이용 약관 준수 및 데이터 품질 관리 목적입니다.
📋 과거 데이터 기준 결과이며, 과거 수익률이 미래 수익을 보장하지 않습니다.
📋 본 서비스는 투자 추천이 아닌 투자 이해를 위한 교육 목적으로 제공됩니다.