일본 ETF(EWJ)에 매월 30만 원씩 20년 적립하면?
일본 대형·중형주에 투자하는 EWJ에 20년간 매월 30만 원씩 적립했다면 어떤 결과였을지, 실제 가격 데이터로 계산합니다. '잃어버린 시대'와 이후 회복, 엔저 효과를 함께 살펴봅니다.
투자 조건
대상 · 일본 ETF (EWJ)
방식 · 매월 정기 적립
기간 · 2006-07-01 ~ 2026-07-01
금액 · 300,000원 / 월
기준일 · 2026-07-01
핵심 지표
본 결과에는 세금이 반영되지 않았습니다. 과거 데이터 기준 결과입니다.
위험·회복 지표
수익률만큼 중요한 지표입니다. 이 서비스는 최대 낙폭과 손실 기간을 숨기지 않습니다.
최대 낙폭(MDD)
-32.1%
고점 대비 최대 하락폭
최장 손실 기간
37개월
손실 개월 수: 63
고점 회복 기간
10개월
성장 추이
투자원금(점선)과 평가금액(실선)의 추이입니다. 하단 값은 계산 결과와 동일합니다.
총 투자금 72,300,000원 → 최종 평가금액 163,222,607원 (+125.8%), 최대 낙폭(MDD) -32.1%
왜 이 기간·이 자산인가
EWJ는 MSCI 일본 지수를 추종하는 대표적 일본 ETF입니다. 일본 증시는 1989년 버블 붕괴 후 '잃어버린 30년'으로 불리는 장기 정체를 겪었고, 닛케이 지수가 1989년 고점을 회복한 것은 2024년에 이르러서였습니다. 2006~2026년 구간에는 2008년 글로벌 금융위기, 2011년 동일본 대지진 같은 충격이 있었고, 2013년 이후 아베노믹스와 대규모 완화·엔저 정책으로 일본 증시가 반등했습니다. 다만 EWJ는 달러 표시 ETF라 엔화가 약해지면 지수 상승분이 달러 성과로는 상쇄되는 '엔저의 양면성'이 나타났습니다.
결과 해석
이 시나리오는 오랜 정체 후 회복이라는 일본의 특수성을 보여줍니다. 결과 화면에서 최대 낙폭, 손실 기간, 회복 기간을 반드시 확인하세요. 회복까지 매우 긴 시간이 걸린 시장의 사례로, '언젠가 오른다'는 기대가 얼마나 긴 인내를 요구할 수 있는지 보여 줍니다. 매월 적립은 오랜 하락·정체기에 더 많은 수량을 사들이는 효과가 있지만, 엔저 때문에 달러·원화 환산 성과는 지수 상승과 다르게 나타날 수 있습니다.
주의·한계
EWJ는 달러 표시 ETF라 엔화 약세가 달러 성과를 갉아먹을 수 있고, 여기에 원화 환산까지 겹칩니다. 단일 국가(일본)에 집중하면 그 나라의 경기·정책·인구 구조 리스크에 크게 좌우됩니다. ETF 보수·매매 비용·세금도 실제 성과에 영향을 줍니다. 과거 흐름이 미래를 보장하지 않으며, 이 페이지는 특정 자산의 매수를 권유하지 않습니다.
데이터 출처·한계
- 가격 데이터 출처: Yahoo Finance / FinanceDataReader
- 수집일: 2026-07-23
- 적용 거래일: 2026-07-01
- 가격 기준: 조정종가 (배당·분할 반영)
- 매매 수수료·세금은 반영하지 않은 세전 기준입니다.
- 과거 데이터 기준 결과이며 미래 수익률을 보장하지 않습니다.
자주 묻는 질문
'잃어버린 30년'인데 일본 주식을 사도 되나요?
이 페이지는 매수를 권유하지 않습니다. 다만 역사적으로 일본은 고점 회복에 매우 오랜 시간이 걸린 대표 사례로, 결과 화면의 손실 기간과 회복 기간이 얼마나 길 수 있는지 직접 확인하는 데 참고가 됩니다.
엔저가 되면 일본 주식 수익이 좋아지나요?
엔저는 일본 수출기업에 유리해 지수를 밀어 올릴 수 있지만, EWJ는 달러 표시라 엔화가 약해지면 달러 환산 성과가 깎입니다. 지수 상승과 달러·원화 성과가 다르게 나타날 수 있어 환율을 함께 봐야 합니다.
20년 적립이면 결국 회복되지 않나요?
적립식은 하락·정체기에 더 많은 수량을 사들여 평균 매입가를 낮추는 효과가 있지만, 회복을 보장하지는 않습니다. 어떤 구간에 시작했느냐에 따라 결과가 크게 달라지므로 손실·회복 기간을 함께 봐야 합니다.
관련 시나리오
📋 과거 데이터 기준 결과이며, 과거 수익률이 미래 수익을 보장하지 않습니다.
📋 본 서비스는 투자 추천이 아닌 투자 이해를 위한 교육 목적으로 제공됩니다.